Raport Rentowność obligacji Skarbu Państwa dotyczy rynku obligacji notowanych na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie, których emitentem jest Skarb Państwa Rzeczpospolitej Polskiej i uwzględnia jedynie obligacje o stałym procentowaniu oraz zerokuponowe, które były przedmiotem zawartych transakcji w danym dniu sesyjnym. Rentowność obligacji liczona jest w oparciu o prostą stopę zwrotu do wykupu bez reinwestycji otrzymywanych odsetek, pomniejszoną o prowizję BM BPH, będącą kosztem zakupu papieru wartościowego.

gdzie:

R_max - maksymalna prosta stopa zwrotu.
R_min - minimalna prosta stopa zwrotu.
FV - wartość przyszła obligacji, liczona jako wartość nominalna papieru wartościowego plus suma przepływów z tytułu płatności odsetkowych do dnia wykupu.
K_max - maksymalny koszt zakupu obligacji w danym dniu sesyjnym.
K_min - minimalny koszt zakupu obligacji w danym dniu sesyjnym.

C_max - maksymalny kurs, po jakim zawarto transakcję giełdową na danej sesji.
C_min - minimalny kurs, po jakim zawarto transakcję giełdową na danej sesji.

Os - skumulowane odsetki danej obligacji.
n - liczba pozostałych dni do wykupu obligacji.
p - prowizja od zakupu obligacji.

Kursy, na podstawie których wyliczane są rentowności obligacji Skarbu Państwa obejmują dane z sesji giełdowej poprzedzającej dzień publikacji raportu.